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추세분석

SK브로드밴드(033630)(하이투자 이상헌) SK브로드밴드(033630)(하이투자 이상헌) TV사업의 성장성 ⇒ 실적 턴어라운드 가속화 ■ 3분기 영업수익 성장성을 확인 올해 동사의 3분기 실적은 영업수익 6,521억원(YoY+11.8%, QoQ+7.7%), 영업이익 196억원(YoY+0.5%, QoQ+15.9%), 당기순이익 64억원(YoY+916.3%, QoQ+96.4%)을 기록하였다. 영업수익 성장은 TV, 기업사업,공사매출 증가에 기인하며, 특히 IPTV의 경우 가입자 및 ARPU 증가에 힘입어 전년동기대비 47.0% 성장하였다. 한편, 동사의 자회사인 브로드밴드미디어의 경우 IPTV 가입자 증가에 힘입어 3분기 동안에 매출 242억원, 영업이익 53억원, 당기순이익 3억원을 기록하여 순이익이 흑자전환에 성공하였다. ■ IPTV 대체재 부각.. 더보기
유아이디 한화증권은 7일 유아이디에 대해 삼성 PLS 라인의 약 70%를 코팅하고 있어 삼성전자 PLS 확대의 최대 수혜가 될 것이라고 밝혔다. 다만 투자의견과 목표주가는 제시하지 않았다. 김희성 연구원은 “최근 삼성전자가 LCD 6세대 라인을 PLS(중소형)로 전환하고, 7세 대도 향후 추가적으로 전환될 가능성이 높다는 뉴스가 보도되었다”며 “이러한 전방 산업 호조와 터치패널 산업의 구조적 성장에 따른 수혜에도 불구하고 2013년 예상 P/ E가 6.9배로 동종업체나 시장대비 크게 저평가되어 있다”고 분석했다. 그는 “3분기 매출액은 143억원(+10.9% YoY, -8.9% QoQ), 영업이익은 32억원(+3.2% Y oY, -11.1% QoQ), 당기순이익은 25억원(+4.2% YoY, -10.7% QoQ).. 더보기
신문기사 요약 - 신한금융투자 시황팀 신문기사 요약 - 신한금융투자 시황팀매일경제 (면) '연비과장' 현대車 신뢰 위기...주가 7% 급락...정몽구회장 긴급회의(1) 중동 진출하는 국내 中企 지원...이슬람펀드 5000억 조성(1) 美 선택의 날 '오바마 vs 롬니'...오늘 대선...내일 밤쯤 당선자 윤곽(1) 엉터리부품 원전 10년간이나 몰라...영광 5,6호기 연말까지 가동 중단...겨울 전력대란 우려(1) "양적완화보다 내수 살려라"...박재완, G20재무장관회의 참석...美재정절벽 해결촉구 성명 나올듯(2) 박근혜, "北 김정은 만나겠다"...남북교류협력사무소 설치...'총괄역' 국가안보실 신설(3) 막 오르는 시진핑의 중국, 계파투쟁 발목잡혀 정치개혁 뒷전...소득1만달러 넘으면 개혁요구 폭발할 듯(8) 그렉시트 운명의 한주.... 더보기
2012.11월 주요일정(해외) 2012년 11월 해외 주요일정입니다.하단에 파일 첨부 해두겠습니다. 더보기
무학(033920): 3Q12 preview: 소주 순항 + 규제 완화 - 한국증권 박가영 무학(033920): 3Q12 preview: 소주 순항 + 규제 완화 - 한국증권 박가영스틸사업부 부진, ELS 실현수익 감소, 기부금이 이익 감소의 원인 3분기 예상 매출액은 504억원으로 전년동기대비 14% 증가했으나 예상 영업이익은 전년동기대비 13% 감소한 것으로 추정한다. 주류 사업부 호조에도 불구하고 1) 매출액의 10%를 차지하는 스틸사업부 부진, 2) ELS 실현수익 급감, 3) 기부금 40억 기타비용 계상에 따른 효과가 작용했기 때문이다. 올해 3분기까지 스틸사업부 누적 매출액과 누적 매출원가는 각각 169억원, 174억원으로 예상되며, 판가보다 투입원가가 높아 매출단부터 손실이 발생했다. ELS 실현수익이 포함된 누적 기타수익(YTD)은 43억원으로 전년동기 124억원에 비해 급감해 .. 더보기
신문기사 요약 - 신한금융투자 시황팀 신문기사 요약 - 신한금융투자 시황팀매일경제 (면) 베이붐 세대 개인연금 가입 31% 그쳐…노후난민 안되려면 ‘1人 3연금(국민, 퇴직, 개인연금)’ 필수 (1) 朴측, 서울大이공계 세종시로 이전 추진…’충청권 표심잡기’ 분석 (1) 나로호 다음달 중순이후 발사 가능…파손된 고무링 러시아로 보내 검사…발사대 이상 가능성도 조사 (2) 매경 포렉스그룹 전망…선진국發 달러유입 당분간 지속 원화값 강세 불가피 (3) 불황에도 원화값 강세기조…코스피 어디로…2000회복 G2 경기부양에 달려 (3) 중국 당대회 D-10…”내사람 심어야”…장쩌민, 후진타오, 시진핑 파워 게임 (8) 독특한 중국공산당 권력교체 방식…형식적 ‘민주절차’ 실제론 ‘밀실합의 (8) 2012 美 대선 D-8, 美동부 북상 ‘프랑켄스톰(괴물.. 더보기
NHN(035420): 라인 모바일 게임 모멘텀 임박 - 한국증권 홍종길 NHN(035420): 라인 모바일 게임 모멘텀 임박 - 한국증권 홍종길라인 수익 증가 본격화될 전망, 투자의견 ‘매수’유지 NHN에 대한 투자의견 '매수'와 목표주가 33만원(12개월 forward EPS 13,788원에 목표 PER 23.7배 적용)을 유지한다. 근거는 세가지다. 1) 라인의 가입자 증가가 지속되고 있고, 11월부터 모바일게임 등 핵심 수익모델을 서비스할 예정이다. 2) 2012년 4분기부터 라인 매출 증가, 위닝일레븐 온라인 등 신규 게임 서비스 등으로 성장성과 수익성이 모두 개선될 전망이다. 3) 문화체육관광부의 웹보드게임에 대한 규제는 게임 이용의 편의성을 낮춰 매출 감소가 예상되나 매출 비중이 과거대비 크게 낮아져 순이익에 미치는 영향은 크지 않고, 일부 현실성이 낮은 규제안들.. 더보기
[휴비스/TP 1.9만원, STROMG BUY 유지 / KTB 유영국 ☎2184-2330] [휴비스/TP 1.9만원, STROMG BUY 유지 / KTB 유영국 ☎2184-2330] ★ 새로운 폴리에스터 Cycle을 사자! 1. 향후 2013년~2017년 새로운 폴리에스터 Cycle 진행. 휴비스 최대 수혜 - 2013년 이후 세계 폴리에스터 산업은 원재료 수급 완화로 인한 새로운 Cycle 진행 전망. 2. 3Q12 실적 견고 & 4Q12 실적 호전 전망 - 3Q12 영업이익 149억원(YoY +6.6%, QoQ -11.4%), - 4Q12 추정 영업이익은 180억원(YoY +8.1%, QoQ +20.8%)리포트 보기 -> 더보기
[SK이노베이션/TP 22만원, BUY 유지 / KTB 유영국 ☎2184-2330] [SK이노베이션/TP 22만원, BUY 유지 / KTB 유영국 ☎2184-2330] ★ 3Q12 Review: 3Q 영업실적 회복 & 4Q 견고한 실적 흐름 예상 1) 1) 3Q12 국제유가 상승 등 업황 개선으로 전분기대비 흑자 전환. 3Q12 영업이익 6,487억원(YoY -24.7%, QoQ 흑전). 2) 4Q12 동절기 정유 성수기 & 아로마틱 호조 영향 영업실적 견고 예상 - 4Q12 추정 영업이익 6,620억원(YoY +88.6%, QoQ +2.1%). 리포트 보기 -> 더보기
NHN : 웹보드게임 규제 관련 주가 하락 관련 - 한국증권 홍종길 NHN : 웹보드게임 규제 관련 주가 하락 관련 - 한국증권 홍종길- NHN의 2012년 예상 매출이 약 2조 3천억원이고, 이중 국내 웹보드 예상 매출은 약 3천억원으로 예상되어 매출 비중은 약 13%로 추정 - 보수적인 관점에서 이번 규제로 만약 웹보드게임 매출이 20% 감소하고, 웹보드게임의 영업이익률을 약 70%라고 가정하면, NHN의 영업이익은 약 6~7% 감소하고, 순이익은 4~5% 줄어들 것으로 예상 - 이번 규제의 실효성 여부를 차치하더라도 게임1회에 1만원 이상 베팅하는 비중과 월 30만원 이상 구매하는 사람 비중 등을 고려했을 때, 이번 규제에 대해 지나치게 우려할 필요는 없음 더보기

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