가이던스 썸네일형 리스트형 다음: 자체 검색광고 플랫폼 순항 중 - 한국증권 홍종길 다음: 자체 검색광고 플랫폼 순항 중 - 한국증권 홍종길 What’s new: 2013년 가이던스와 주주이익 환원정책다음은 2013년 가이던스로 매출액은 전년대비 20~22% 성장하고, 영업이익률은 20%를 제시했다. 검색광고 매출은 전년대비 40~45% 성장하고, 디스플레이광고 매출은 전년 증가율(10.7%)대비 약간 낮게 증가하며, 게임 매출은 전년대비 25~30% 성장을 예상했다. 검색광고 매출 총액 인식과 네트워크 매출도 수익성 하락 요인이며, 모바일앱과 마이피플, 브랜드마케팅과 퍼블리싱 게임 및 모바일 게임 등에 대한 마케팅 비용을 매출액의 5%까지 사용할계획이라고 밝혔다. 우리는 2013년 매출액 증가율은 22%, 영업이익률은 22.3%, 마케팅비용은 매출액의 3.4%로 전망한다. 2012년 .. 더보기 삼성중공업 *삼성중공업(010140)- 한화투자증권 조선/기계 정동익 - 탁월한 실적안정성 재확인4분기 매출액과 영업이익은 컨센선스 부합동사는 2012년 4분기에 IFRS 연결기준으로 매출액 3조 5,395억원(yoy +7.1%), 영업이익 2,639억원(yoy +28.4%, 영업이익률 7.5%), 세전이익 1,200억원(yoy -45.3%), 당기순이익 732억원(yoy -58.5%)의 실적을 기록했다고 발표했다. 매출액과 영업이익은 컨센선스에 부합하는 수준이었으나 세전이익과 순이익은 컨센선스를 하회했다. 전분기 대비 매출감소는 2Q12에 지연되었던 드릴링패키지의 입고에 따라 3분기 매출액이 일시적으로 증가했던 데 따른 역기저효과 때문이며, 영업이익률의 하락은 상대적으로 마진이 좋은 드릴십 등 해양플랜트의 매출반.. 더보기 건설: 4Q preview와 2013년 비중확대 가이던스 전망- 현실과의 괴리 축소 중 - 한국증권 이경자 건설: 4Q preview와 2013년 비중확대 가이던스 전망- 현실과의 괴리 축소 중 - 한국증권 이경자 컨센서스에 부합할 업체는 현대건설/대림산업/삼성엔지니어링, 올해 가이던스는 현실적 대형사 합산 매출액은 7%yoy, 영업이익 29%yoy, 세전이익 18%yoy이 전망된다. 증가율은 높지만 전년동기 어닝쇼크에 가까웠던 큰 폭의 대손반영을 감안하면 의미 있는 실적 개선은 아니다. 4분기부터 자산 매각차익과 환이익이 기존 영업단에서 영업외손익으로 분류된다. 따 라서 영업이익 대비 세전이익의 변동성이 커진다. 컨센서스에 부합할 업체는 현대건설, 대림 산업, 삼성엔지니어링으로 파악된다. 2012년 초, 일부 업체의 가이던스가 공격적으로 제시되며 연초 주가가 크게 움직였다. 그 결 과 대우건설과 현대건설을 .. 더보기 SK C&C 불성실 공시지정 관련 리서치업종 담당자 코멘트 SK C&C 불성실 공시지정 관련 리서치업종 담당자 코멘트 -지난 금요일 횡령혐의 관련 조회공시에 대한 허위 공시로 불성실공시법인 지정 벌점 3점, 제재금 300만원 부과 -벌점은 누적 5점 이상의 경우 1일 거래정지 되므로 SK C&C의 직접영향은 없음 -횡령배임 금액은 자기자본의 0.8%로 상장폐지 실질심사 대상(2.5%)도 아님 금일 주가하락은 실체가 없는 과도한 하락이라고 판단 -내일 실적발표 예정: 시장 기대치 수준 2012년 가이던스 상향 가능성 있으나 기존 가이던스로 계산하더라도 주가는 바닥수준 더보기 2012.02.02 시황분석 ● 전일 미국 시황 제조업지표 개선에 상승… 다우 0.66%↑ 미국과 중국, 유럽의 제조업지표 개선 소식에 상승 - 미국 ISM제조업지수는 54.1로 지난해 6월 이후 최고치. 중국 PMI도 50.5를 기록해 예상치 상회 - ADP는 1월 민간부문 취업자수가 17만명 증가했다고 밝혀 예상치 부합 - 은행업종 상승세가 두드러져. 씨티그룹은 웰스파고의 투자의견 상향으로 2.86% 상승 - 페이스북이 50억달러 규모의 IPO를 신청할 것이라는 루머에 주관사인 모간스탠리 3.97% 상승 - 브로드컴은 실적개선과 긍정적인 가이던스 제시로 8.09% 급등 ● 전일 중국 시황 신중한 긴축완화 전망에 하락… 상해 1.07%↓ 1월 PMI의 예상 밖 상승으로 정부가 좀더 신중하게 긴축완화에 나설 것이라는 전망에 하락 -.. 더보기 SKT] 금일 주가 강세배경 *대신 통신/미디어 김회재 769-3540* 1. 외국인 매수에 주목 - 하이닉스 불안감으로 매도했던, 외인이 순매수로 전환 - 7/7~12/23 누적 650만주 순매도 - 12/26~1/20 누적 50만주 순매수 2. DR 상승추세 - 1/9 DR $12.9 후 전일 $13.5까지 반등 3. 14~16 박스권 하단 재진입 - 배당락 + 4Q실적 기대이하로 연말부터 하락했지만, 13만원대 주가는 역사적 저점 이고, 외국인도 순매수로 전환하면서 상승 - 금일 반등을 계기로 하이닉스 인수 추진 이후 지속되온 14~16만원 박스권 재진입 - 기관의 저가매수유입에도 불구하고, 외인 매도로 16만원을 넘지 못했으나, 12/26이후 외국인 매수 유입으로 이번 상승추세에서는 16만원 돌파 가능 4. Catalyst .. 더보기 이전 1 다음
