대신증권은 12일 SK텔레콤(177,500원 
0 0.0%)에 대해 투자의견 매수, 목표가 23만5000원을 유지했다.
SK텔레콤 투자 포인트로는 △130만대 개통 뒤에도 꾸준히 하루에 1만5000대씩 개통되고있는 갤럭시S △9월말 기준 57%가 넘는 스마트폰 시장 점유율 △10월 중 출시예정인 갤럭시탭 △4분기에 발표될 산업생산성증대(IPE) 첫 상용화사례 등을 꼽았다.
SK텔레콤는 아이폰4의 판매호조로 올해 휴대폰 번호 이동 가입자가 지난 3월과 9월 소폭 감소했지만 올해 누계 순증가입자는 이동통신3사 중에서 유일하게 순증하고 있다는 점도 주목할 요소라고 지적했다.
또 지난달 말 휴대폰 단말기 보조금 규제안이 발표된 뒤 통신주가 급등세를 보이다가 잠시 조정을 받고 있는데 SK텔레콤은 오는 22일까지 자사주 취득을 진행하고 있어 주가의 버팀목이 될 것이라고 분석했다.
SK텔레콤 3분기 매출액은 지난해 같은 기간보다 2.6% 늘어난 3조1350억원, 영업이익은 10.2% 줄어든 5550억원으로 예상했다. 이와 관련, 7, 8월에는 마케팅비 가이드라인인 서비스 매출액 대비 22%를 지켰지만 9월에는 경쟁이 치열해지면서 가이드라인을 준수하지 못했다고 분석했다.
SK텔레콤 3분기 순이익은 SK C&C (97,600원 
900 -0.9%) 보유지분 450만주 중 245만주를 주당 8만3000원에 매각함에 따른 영업외수익 1500억 증가로 전분기 대비 크게 증가할 것으로 봤다.
SK텔레콤 최근 10거래일간 상승폭이 5.90%를 보이는등 탄력적인 종목인데요, 만약 현 주가대에서 다시 상승탄력을 보일 경우 추가 상승도 가능하기 때문에 주가는 기로에 서 있습니다. SK텔레콤 다만 손절선으로 제시해 드린 지지선을 붕괴시킨다면 탄력은 떨어질 수 있습니다.
SK텔레콤 시그널은 현재 매수상태여서 급격한 하락은 없을것으로 보이는데요, 시세분기점인 손절가는 165000원입니다. 이 가격대 이하로 종가가 결정된다면 매도 후 향후 추이를 지켜봐야 하겠습니다. 목표가까지 지속보유 무방합니다.
특히 SK텔레콤 위로 특별한 저항대가 없는 것이 강점입니다. 단기 목표가로는 192000원을 설정하시구요 지속적으로 관심을 갖아야 겠습니다.
