* 기계업종 중소형주- 한화증권 조선/기계 정동익
안녕하세요? 한화증권 조선/기계 담당 정동익입니다.
지난주에 성광벤드, 태광, 하이록코리아, 대양전기공업 탐방을 다녀왔습니다. 미팅내용 간략히 요약해 드리오니 투자판단에 참고하시기 바랍니다.
감사합니다.
1. 성광벤드
- 2분기 실적은 매출 780~800억원, 영업이익률 16~18% 수준 예상
- 6월 수주는 250~260억원 예상(지난주까지 200억원 수주)
- 5월 말 수주잔고는 1,976억원으로 사상최대 수준
- 신규공장은 7월 말 준공예정, 풀가동시 연간 500~800억원 매출 기대
2. 태광
- 2분기 실적은 매출 830~850억원, 영업이익률 15% 이상 예상
- 6월 수주는 300억원 예상(6/15까지 150억원 수주)
- 5월 말 수주잔고는 약 2,000억원으로 사상최대 수준
- 신규공장은 최근 준공, 풀가동시 주당 약 10억원, 연간 500억원 매출 기대
3. 하이록코리아
- 2분기 매출액은 약 500억원, 영업이익률 21~23% 기대
- 6월 수주는 300억원 상회예상(현대중 FPSO향 150억원 규모의 수주가 6월에 있었음)
- 상반기 실적호조로 연간 가이던스 상향조정(매출 1,750억->1,900억, 영업이익 350억->390~400억)
- 최근 한국이 미국의 이란제제 관련 예외국 인정받아 이란리스크는 해소
4. 대양전기공업
- 2분기 매출액은 300억원 이상, 영업이익률 12% 이상 기대(사상최대 실적)
- 자동차용 센서사업은 단가문제로 다소 지연중이나 늦어도 7~8월에는 초도 납품 가능할 것으로 예상
- 이를 위해 6월에 송도에 센서 양산공장 준공, 향후 증설 계획 중
- 자회사 한국특수전지는 최근 인도네시아 해군 잠수함용 2차전지 수주(약 130억), 올해 매출 209억원, 영업이익률 10% 예상